20年期限的養(yǎng)老儲(chǔ)蓄,要提前了解一下嗎?

日前，銀保監(jiān)會(huì)相關(guān)部門(mén)負(fù)責(zé)人透露，銀保監(jiān)會(huì)正在會(huì)同人民銀行研究推出特定養(yǎng)老儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)試點(diǎn)，初步考慮由工、農(nóng)、中、建四家大型銀行在部分城市開(kāi)展試點(diǎn)，產(chǎn)品期限分為5年、10年、15年和20年四檔。由于目前沒(méi)有購(gòu)買(mǎi)的年齡限制，作為年輕人，是否有必要鎖定這份穩(wěn)定的收益呢？

收益穩(wěn)定、本息有保障

據(jù)銀保監(jiān)會(huì)大型銀行部有關(guān)負(fù)責(zé)人介紹，特定養(yǎng)老儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)兼顧普惠性和養(yǎng)老性，產(chǎn)品期限比較長(zhǎng)、收益穩(wěn)定、本息有保障，可滿足低風(fēng)險(xiǎn)偏好居民的養(yǎng)老需求。初步考慮單家銀行的試點(diǎn)規(guī)模為100億元，試點(diǎn)期限暫定為一年。養(yǎng)老儲(chǔ)蓄產(chǎn)品包括整存整取、零存整取和整存零取三種類(lèi)型，產(chǎn)品期限分為5年、10年、15年和20年四檔。爭(zhēng)取盡快推出。

此外，銀保監(jiān)會(huì)將開(kāi)展為個(gè)人提供養(yǎng)老財(cái)務(wù)規(guī)劃和長(zhǎng)期資金管理服務(wù)的商業(yè)養(yǎng)老金管理業(yè)務(wù)試點(diǎn)。將養(yǎng)老規(guī)劃、賬戶(hù)管理與金融產(chǎn)品相結(jié)合，為客戶(hù)提供專(zhuān)業(yè)化養(yǎng)老顧問(wèn)服務(wù)和金融解決方案，滿足消費(fèi)者差異化養(yǎng)老需求。目前正在制定完善業(yè)務(wù)規(guī)則，力爭(zhēng)盡快由部分養(yǎng)老保險(xiǎn)公司開(kāi)展試點(diǎn)。

鼓勵(lì)居民長(zhǎng)期持有

這并非監(jiān)管部門(mén)首次提出養(yǎng)老儲(chǔ)蓄。今年3月2日，銀保監(jiān)會(huì)主席郭樹(shù)清在國(guó)新辦新聞發(fā)布會(huì)上透露，養(yǎng)老儲(chǔ)蓄試點(diǎn)即將啟動(dòng)。3月4日，銀保監(jiān)會(huì)、人民銀行發(fā)布《關(guān)于加強(qiáng)新市民金融服務(wù)工作的通知》，明確提出支持商業(yè)銀行研究養(yǎng)老儲(chǔ)蓄產(chǎn)品，探索開(kāi)展養(yǎng)老儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)試點(diǎn)。

4月17日，2022清華五道口全球金融論壇全體大會(huì)召開(kāi)，會(huì)議聚焦人口老齡化對(duì)經(jīng)濟(jì)金融的影響。原中國(guó)保監(jiān)會(huì)副主席周延禮在主旨演講中透露，我國(guó)金融監(jiān)管部門(mén)正在研究養(yǎng)老儲(chǔ)蓄產(chǎn)品試點(diǎn)方案，將適時(shí)穩(wěn)步啟動(dòng)試點(diǎn)工作。

周延禮表示，特定養(yǎng)老儲(chǔ)蓄產(chǎn)品可以進(jìn)一步豐富養(yǎng)老金融產(chǎn)品供給、滿足人民群眾多樣化養(yǎng)老需求。同時(shí)也可以集中長(zhǎng)期穩(wěn)定資金。特定養(yǎng)老儲(chǔ)蓄產(chǎn)品要適合低風(fēng)險(xiǎn)偏好的人群，鼓勵(lì)居民長(zhǎng)期持有。存取方式靈活，可以滿足存款人個(gè)性化、差異化需求。

4月21日，國(guó)務(wù)院辦公廳印發(fā)《關(guān)于推動(dòng)個(gè)人養(yǎng)老金發(fā)展的意見(jiàn)》，明確提出，個(gè)人養(yǎng)老金實(shí)行個(gè)人賬戶(hù)制度，繳費(fèi)完全由參加人個(gè)人承擔(dān)，實(shí)行完全積累。參加人每年繳納個(gè)人養(yǎng)老金的上限為1.2萬(wàn)元。

5月10日，銀保監(jiān)會(huì)官網(wǎng)公布規(guī)范和促進(jìn)商業(yè)養(yǎng)老金融業(yè)務(wù)發(fā)展的通知，再次表示支持和鼓勵(lì)銀行保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)依法合規(guī)發(fā)展商業(yè)養(yǎng)老儲(chǔ)蓄、商業(yè)養(yǎng)老理財(cái)、商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)、商業(yè)養(yǎng)老金等養(yǎng)老金融業(yè)務(wù)，向客戶(hù)提供養(yǎng)老財(cái)務(wù)規(guī)劃、資金管理、風(fēng)險(xiǎn)保障等服務(wù)，逐步形成多元主體參與、多類(lèi)產(chǎn)品供給、滿足多樣化需求的發(fā)展格局。

養(yǎng)老儲(chǔ)蓄定價(jià)不簡(jiǎn)單

據(jù)了解，目前我國(guó)的銀行存款類(lèi)產(chǎn)品的最長(zhǎng)期限基本在5年，如何對(duì)5年期以上存款產(chǎn)品定價(jià)成為養(yǎng)老儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)的關(guān)鍵所在，但是目前市場(chǎng)上無(wú)論是存款還是儲(chǔ)蓄國(guó)債抑或是新推出的養(yǎng)老理財(cái)，都鮮有五年期以上的產(chǎn)品。

北京青年報(bào)記者收集各家主流銀行的存款信息發(fā)現(xiàn)，目前起點(diǎn)20萬(wàn)元的大額存單幾乎沒(méi)有五年期的，最長(zhǎng)三年，利率不超過(guò)3.4%；部分銀行整存整取的定存產(chǎn)品有五年期的，利率也多不超過(guò)3.4%，而零存整取和整存零取的利率比整存整取還要低很多。以工行為例，工行整存整取的掛牌利率，3年期和5年期都為2.75% ，但定存產(chǎn)品只有3年期，50元起，利率為 2.75% ；1萬(wàn)元起的為3.15%。 工行也有存本取息產(chǎn)品， 5年期， 5000元起存，利率只有 1.55%。工行的大額存單也只有3年期的，年利率3.25%，30萬(wàn)元起存，額度都已售罄。

光大銀行3年期30萬(wàn)元起的大額存單，利率為3.4%；安逸存三年期產(chǎn)品起點(diǎn)50元，依據(jù)存款金額不同，利率最低2.75%，最高3.4%；整存整取五年期（最低50元）利率為3%；零存整取（最低5元）和整存零?。ㄗ畹?000元）五年期的參考利率都是1.65%。平安銀行5年期整存整取，1萬(wàn)元起存，利率為3.4%；5000元起存的，利率為3.35%。

目前銀行銷(xiāo)售的憑證式儲(chǔ)蓄國(guó)債的期限也基本都為3年期和5年期，養(yǎng)老儲(chǔ)蓄10年期、20年期品種的定價(jià)依然缺乏參考標(biāo)的。今年4月發(fā)售的儲(chǔ)蓄國(guó)債,三年期和五年期票面年利率分別為3.35%、3.52%。

即使是新推出的養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品，封閉期也多設(shè)為5年。截至5月14日，共有工銀理財(cái)、建信理財(cái)、光大理財(cái)、招銀理財(cái)、貝萊德建信5家理財(cái)公司的20款養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品登記在冊(cè)，其中只有貝萊德建信有一款10年期的養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品，業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)最低5%，最高10%。其他19只產(chǎn)品的封閉期都不超過(guò)5年，業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)下限最低為4.8%，最高為5%；上限集中在5.8%～8%的區(qū)間。當(dāng)然，養(yǎng)老理財(cái)跟儲(chǔ)蓄不同，不保本更不保收益，風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)多為二級(jí)（中低）。

有國(guó)有大行人士對(duì)北青報(bào)記者表示，養(yǎng)老儲(chǔ)蓄如果利率太低，就無(wú)法吸引客戶(hù)；如果利率太高，會(huì)提高銀行的負(fù)債端成本，擠壓凈息差，銀行也不能承受，如何科學(xué)合理定價(jià)并不簡(jiǎn)單。不過(guò)由于是試點(diǎn)，初期規(guī)模也不大，最終確定的利率可能會(huì)稍高于存款和憑證式儲(chǔ)蓄國(guó)債。

文/本報(bào)記者 程婕 供圖/視覺(jué)中國(guó)