加強行業(yè)能力建設(shè),提升養(yǎng)老金產(chǎn)品供給

自2020年以來，謝衛(wèi)已經(jīng)連續(xù)三年提交關(guān)于養(yǎng)老第三支柱建設(shè)的提案。今年，他建議公募基金行業(yè)加強能力建設(shè)做好自己，提升個人養(yǎng)老金產(chǎn)品供給和服務(wù)能力，助力個人養(yǎng)老金制度發(fā)展。

謝衛(wèi)表示，個人養(yǎng)老金是底線資產(chǎn)，管理個人養(yǎng)老金資產(chǎn)的責任應(yīng)該更多壓實給實力較強的資產(chǎn)管理公司，建議堅持穩(wěn)字當頭，優(yōu)選治理結(jié)構(gòu)完善、大類資產(chǎn)配置及投資能力突出、內(nèi)控制度健全、養(yǎng)老目標基金管理具有一定市場影響力的基金公司先行開展個人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)。

在產(chǎn)品設(shè)計上，我國的養(yǎng)老目標基金借鑒了美國目標日期基金和目標風險基金的設(shè)計思路，投資策略相較于傳統(tǒng)公募基金更為復(fù)雜。尤其是目標日期基金，其資產(chǎn)配置比例隨時間動態(tài)變化，初始權(quán)益資產(chǎn)比例較高、波動較大，在當前我國居民整體金融素養(yǎng)水平偏低、養(yǎng)老投資風險偏好相對保守的情況下，老百姓理解和接受需要一個過程。謝衛(wèi)坦言，我國養(yǎng)老基金的產(chǎn)品設(shè)計需要兼顧我國資本市場的獨特性和老百姓的真實訴求，研究探索真正與老百姓養(yǎng)老投資需求相適配的產(chǎn)品。

他建議，優(yōu)先將具有低波動、收益相對穩(wěn)健、風險相對可控、包括目標風險在內(nèi)的養(yǎng)老產(chǎn)品體系，作為行業(yè)參與個人養(yǎng)老金市場的重點產(chǎn)品予以支持。以該類產(chǎn)品為先導(dǎo)，嚴守安全底線，配套做好投資管理、風險控制、信息披露和投資者保護等相關(guān)工作，讓老百姓愿意投、放心投、長期投，逐步提升行業(yè)養(yǎng)老產(chǎn)品體系的接受度。

考慮到個人養(yǎng)老業(yè)務(wù)發(fā)展尚處在起步期，謝衛(wèi)提出，行業(yè)需要深化養(yǎng)老投教工作，可以將基金投顧業(yè)務(wù)與個人養(yǎng)老財富管理需求的應(yīng)用場景有效結(jié)合，將基金投顧服務(wù)與包括養(yǎng)老目標基金在內(nèi)的養(yǎng)老產(chǎn)品體系結(jié)合起來進行整體宣傳，打造讓老百姓看得明白、搞得懂、好操作的個人養(yǎng)老財富管理服務(wù)體系。

此外，謝衛(wèi)建議，在養(yǎng)老投資人員的長期考核和激勵方面出臺相應(yīng)政策，幫助基金公司吸引、培養(yǎng)、留住更多的養(yǎng)老投資人才，推動行業(yè)形成養(yǎng)老金長期投資機制，提升行業(yè)整體競爭力，從而更高質(zhì)量地發(fā)展真正滿足老百姓養(yǎng)老投資需求的個人養(yǎng)老財富管理業(yè)務(wù)。