發揮好個人養老金制度作用

國務院辦公廳正式發布《關于推動個人養老金發展的意見》(以下簡稱《意見》)，被認為是我國發展養老保障體系第三支柱的里程碑事件。個人養老金政策的出臺可謂眾盼已久，對滿足人口老齡化背景下人民多樣化的養老保障需求以及促進居民養老財富的保值增值，都具有極為重要的現實意義。

個人養老金制度實施勢在必行。我國養老保障體系由三支柱構成，第一支柱是由城鎮職工養老保險與城鄉居民養老保險組成的基本養老保險，第二支柱是由企業年金和職業年金組成的年金制度，第三支柱則是由個人養老金和其他個人商業養老金融業務組成。

多層次養老保障體系是實現老有所養的有力支撐。然而在目前，我國基本養老保險對于多數人來說只能保基本。至于企業年金和職業年金，覆蓋面依然有限。個人養老金作為養老保障體系的第三支柱，是對第一支柱和第二支柱的有力補充，可滿足多個群體的需求，推動其發展，可謂恰逢其時。

個人養老金本質是一種長期儲蓄工具，通俗來講，就是把現在的錢留給未來花。年輕人主動將部分余錢提前進行儲蓄和投資，為退休時獲得更多現金流，避免老后生活拮據。個人養老金賬戶制的優勢顯而易見，其所具備的靈活性、個性化、適應性等特點，符合群體多樣化、情況多變的個人養老金積累的特點，方便個人根據自身需求進行養老金產品在不同金融機構之間的產品間的轉移。稅收優惠則是個人養老金制度的最大吸睛點。國家通過稅收政策支持建立個人養老金制度，與其他市場化運營的個人商業養老金融業務互相補充、相互促進。可見個人參加個人養老金制度最直接的好處，就是可以享受稅收優惠政策。如果參照稅收遞延型養老保險的相關稅優政策來測算，每年12000元的繳納額，每月可享受1000元的稅前專項附加扣除。

那么，個人養老金政策究竟能否緩解居民的養老焦慮？從制度安排來看，投資渠道多樣化和安全性會是吸引公民將資產轉入賬戶的原因之一。

個人養老金制度設計是鼓勵個人向專門的賬戶進行繳費，然后自主選擇將專門賬戶里的資金用于儲蓄存款，或購買符合規定的銀行理財、商業養老保險、公募基金等金融產品。這些產品運作安全、成熟穩定、標的規范、側重長期保值，資金賬戶實行封閉運行，其權益歸參加人所有，里面的資金與收益不得提前支取。這些都有利于個人積累養老金資產，專款專用。從理論上講，人口老齡化程度越深，社會養老的負擔就會越大，如果有這樣預判的人，眼下又有意愿、有能力減少消費進行投資，那何樂而不為。

需要注意的是，第三支柱商業養老保險要發展，但必須要在規范的前提下發展，因為百姓的養老保命錢不容有任何閃失。不過投資都會有風險，《意見》也指出，參加人可以用繳納的個人養老金在符合規定的金融機構或者其依法合規委托的銷售渠道購買金融產品，并承擔相應的風險。

有研究表明，目前我國居民對于養老的風險防范意識不足，且較為追求短期回報，一定程度上制約了個人養老金制度的長期發展。這就要求監管部門對參與運營個人養老金的機構要制定嚴格的準入制度，對投資領域嚴格篩選，確保個人賬戶保值增值且收益最大化。同時，還需要持續加強對機構和從業人員的監管力度。銀行機構、保險機構、基金公司等金融機構則應優化產品和服務，做好產品風險提示，加強對投資者的教育，更好保障個人賬戶的安全，促進個人養老金健康發展。

有數據顯示，我國65歲以上人口已達兩億人，其中，低收入群體占比較大。要讓日益增長的養老金積蓄伴隨更多人慢慢變老，更好地實現老有所養、老有善養，還需要財稅部門、監管部門以及各金融機構和社會各界共同努力，確保個人養老金制度更好地發揮作用，為個人養老金的長期健康發展打下良好的基礎，更好地滿足居民個性化的養老需求。